TLKM
PT Telkom Indonesia (Persero) Tbk
Rp 2.600
-0.75% (1D)
ANGKASAHAM FAIR VALUE (ASFV)
UNDERVALUED (+25.6%)67
Murah
Harga Saat Ini Rp 2.600
Aggressive Rp 3.798 (+46.1%)
Neutral Rp 3.265 (+25.6%)
Conservative Rp 2.199 (-15.4%)
ANGKASAHAM SCORING MODEL (ASSM)
QUALITY ENGINE ASSM Score 7.98
ASSM Rank #21 / 623
Anomaly Detection Normal / Clean
Market Cap Rank #9 / 963
IDX:TLKM TECHNICAL CHART
ESTIMASI HARGA WAJAR (LEGACY)
Multiple PER (Median Pasar)Rp1.313
Graham NumberRp2.263
Nilai Aset Bersih (NAVPS)Rp1.573
Justified PBVRp1.187
Diskonto Dividen (DDM)Rp2.507
Peter Lynch Fair Value–
Formula GrahamRp896
Diskonto Arus Kas BebasRp4.471
Earnings Power ValueRp1.397
PENILAIAN STRATEGI
Piotroski F-Score6/9
Altman Z-Score3,02
Graham Defensive3/7
Buffett Quality4/8
Peter Lynch (GARP)2/5
Peter Lynch KategoriSlow Grower
CANSLIM (CANSLM)0/6
Dividend Growth1/4
Magic Formula#152/577
STRUKTUR KEPEMILIKAN SAHAM
+51.6% Pengendali
- PT DANANTARA ASSET MANAGEMENT+51.6%
- Masyarakat Non Warkat+41.1%
- THE BANK OF NEW YORK MELLON DR+6.3%
- Masyarakat Warkat+0.6%
- Saham Treasury+0.5%
HARGA & VALUASI
Harga Rp2.600
Kapitalisasi Pasar Rp257,56 T
Enterprise Value Rp310,07 T
PER (TTM) 14,24
PER Proyeksi 11,61
PBV 1,65
Imbal Hasil Dividen +8.58%
VALUASI LANJUTAN
Harga / Penjualan 1,79
Harga / Arus Kas 4,00
Harga / Arus Kas Bebas 6,53
EV / EBIT 9,28
EV / EBITDA 4,34
PEG -0,77
PEG Proyeksi 0,51
PEG 3 Tahun -3,20
PER Median IHSG 7,83
KINERJA HARGA
1 Hari -0,75%
1 Minggu -1,13%
1 Bulan +5,20%
3 Bulan -15,16%
6 Bulan -25,71%
1 Tahun -2,59%
Sejak Awal Tahun -24,43%
RENTANG 52 MINGGU
Tertinggi Rp3.940
Terendah Rp2.350
Dari Tertinggi -33,25%
Dari Terendah +11,91%
PERDAGANGAN TERAKHIR
Penutupan Rp2.630
Pembukaan Rp2.600
Tertinggi Rp2.630
Terendah Rp2.580
Perubahan -0,75%
Volume 92,44 jt
Nilai Rp240,85 M
Frekuensi 13.062
VWAP Rp2.605
PROFITABILITAS
Margin Laba Bersih +12.14%
Margin Laba Kotor –
Margin Laba Operasi +24.01%
PER SAHAM
Laba / Saham (TTM) Rp168
Laba / Saham (Setahun) Rp175
Pendapatan / Saham Rp1.487
Nilai Buku / Saham Rp1.358
Kas / Saham Rp379
Arus Kas Bebas / Saham Rp398
PERTUMBUHAN
Pendapatan (YoY) +1,50%
Laba Bersih (YoY) -21,72%
Laba Kotor (YoY) –
LABA RUGI
Pendapatan (TTM) Rp147,29 T
Laba Kotor (TTM) –
EBITDA (TTM) Rp71,38 T
Laba Bersih (TTM) Rp16,61 T
Posisi Siklus Laba 0,80
Tahun Rugi 0
NERACA
Total Aset Rp289,96 T
Total Liabilitas Rp134,15 T
Total Ekuitas Rp155,81 T
Ekuitas Biasa Rp134,49 T
Kas Rp37,55 T
ARUS KAS
Arus Kas Operasi Rp64,36 T
Arus Kas Investasi Rp-24,69 T
Arus Kas Pendanaan Rp-36,84 T
Belanja Modal Rp-24,93 T
Arus Kas Bebas (TTM) Rp39,42 T
Arus Kas Bebas (Kuartal) Rp12,29 T
CFO / Net Income –
Laba Berbasis Kas 3,00
SOLVABILITAS
Liabilitas / Ekuitas 0,86
Leverage Keuangan 1,86
Utang Bersih / EBITDA 0,44
EFEKTIVITAS MANAJEMEN
Return on Equity +10.49%
Return on Assets +5.64%
Return on Capital Employed +15.46%
Return on Invested Capital +11.44%
Perputaran Aset 0,51
LIKUIDITAS
Rata-rata Nilai Transaksi (20H) Rp297,28 M
Perputaran Saham (20H) +5.74%
Selisih Bid-Ask +0.38%
RISIKO & VOLATILITAS
Volatilitas (1 Thn) +44.81%
Penurunan Maksimum (1 Thn) -40,36%
Rasio Sharpe (1 Thn) 0,17
ARUS DANA ASING
Bersih (1 Hari) Rp18,05 M
Bersih (20 Hari) Rp-277 M
Partisipasi (1 Hari) +72.81%
PERINGKAT PASAR
Kekuatan Relatif 39
Peringkat Kapitalisasi 9
Peringkat PER 311
Peringkat Harga/Penjualan 512
Peringkat PBV 575
Peringkat Imbal Hasil Laba 326
Peringkat Dekat Puncak 52M 379
DIVIDEN
Dividen / Saham (TTM) Rp223
Rasio Pembayaran +133.11%
Pertumbuhan DPS (YoY) +11,75%
CAGR DPS +2,85%
Tahun Membayar 4
Streak Kenaikan 1
RIWAYAT KINERJA KEUANGAN HISTORIS
PENDAPATAN
| TAHUN | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | Setahun |
|---|---|---|---|---|---|
| 2026 | 37,19 T | – | – | – | 148,76 T |
| 2025 | 36,64 T | 36,37 T | 36,61 T | 37,13 T | 146,74 T |
| 2024 | 37,43 T | 37,86 T | 36,93 T | 37,75 T | 149,97 T |
| 2023 | 36,09 T | 37,39 T | 37,76 T | 37,98 T | 149,22 T |
| 2022 | 35,21 T | 36,78 T | 36,89 T | 38,43 T | 147,31 T |
| 2021 | 33,95 T | 35,54 T | 36,56 T | 37,17 T | 143,21 T |
| 2020 | 34,19 T | 32,66 T | 33,09 T | 36,52 T | 136,46 T |
LABA BERSIH
| TAHUN | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | Setahun |
|---|---|---|---|---|---|
| 2026 | 4,34 T | – | – | – | 17,38 T |
| 2025 | 5,55 T | 5,43 T | 4,81 T | 2,03 T | 17,81 T |
| 2024 | 6,05 T | 5,71 T | 5,91 T | 4,73 T | 22,4 T |
| 2023 | 6,42 T | 6,33 T | 6,74 T | 5,06 T | 24,56 T |
| 2022 | 6,12 T | 7,19 T | 3,27 T | 4,17 T | 20,75 T |
| 2021 | 6,01 T | 6,44 T | 6,42 T | 5,89 T | 24,76 T |
| 2020 | 5,86 T | 5,13 T | 5,69 T | 4,13 T | 20,8 T |
LABA PER SAHAM (EPS)
| TAHUN | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | Setahun |
|---|---|---|---|---|---|
| 2026 | 43,85 | – | – | – | 175,4 |
| 2025 | 56,02 | 54,77 | 48,55 | 20,49 | 179,83 |
| 2024 | 61,1 | 57,62 | 59,7 | 47,73 | 226,15 |
| 2023 | 64,85 | 63,92 | 68,07 | 51,09 | 247,92 |
| 2022 | 61,76 | 72,6 | 33,02 | 42,11 | 209,49 |
| 2021 | 60,71 | 64,98 | 64,82 | 59,44 | 249,94 |
| 2020 | 59,17 | 51,76 | 57,44 | 41,64 | 210,01 |